中商情報網訊：2023年上半年，我國光伏產業總體保持平穩向好發展態勢，產業鏈主要環節產量均實現高速增長。其中，多晶硅產量超過60.6萬噸，同比增長66.1%。

數據來源：CPIA、中商產業研究院整理

行業發展趨勢

1.行業集中度繼續提高，規模生產企業向中國聚攏

隨著平價上網的加速推進，多晶硅行業迎來重大發展機遇，龍頭企業依靠資金、技術、成本、渠道等優勢不斷擴大規模。與此同時，二三線小廠和落后產能陸續退出或被整合，促使行業集中度進一步提升。2022年，國內13家萬噸級企業多晶硅產能共計115.4萬噸/年，占國內總產能的99.2%。4家年產能在10萬噸以上的企業包括通威股份、協鑫科技、新特能源、大全能源，產能共計86.1萬噸/年，占國內多晶硅產能的74.0%。目前，多晶硅規模生產企業向中國聚攏。根據中國有色金屬工業協會硅業分會統計，全國2022年產量在10萬噸以上的企業包括通威股份、協鑫科技、新特能源、大全能源，四家企業產量共計64.2萬噸，占全球總量的68.5%，九家萬噸級以上的中國企業年產量在全球占比達到77.7%。

2.電力成本仍有下降空間

改良西門子法是目前主流的多晶硅生產法。在采用改良西門子法的多晶硅生產工藝中，電力成本占比較高，電力成本的降低對多晶硅生產成本控制有著重要意義。降低電力成本包括降低電價和綜合電耗兩方面。近年來，多晶硅產能向新疆、內蒙古等能源相對豐富、價格相對低廉的地區轉移，通過采用煤炭坑口電站、孤網運行或大用戶直購電方式，獲得相對較低的能源價格，降低電價成本的效果十分顯著。另外，隨著技術的提升、系統的優化、經驗的累積，綜合電耗逐漸降低。根據中國光伏行業協會數據顯示，2022年，行業平均水平的綜合電耗已降至60kWh/kg-Si，同比下降4.8%。未來隨著生產裝備技術進一步提升、系統優化能力持續提高、生產規模效應進一步顯現，將進一步降低綜合電耗。國內廠商憑借低成本電力資源，以及對工藝的持續改進與精細化管理，產品競爭力不斷增強，在國際上已經形成了較為明顯的成本優勢。

3.多晶硅產品價格維持高位后將有一定下行空間

2018年至2020年上半年，受多晶硅生產成本下降、光伏行業補貼政策及市場供需變動影響，多晶硅產品價格總體呈現持續下降的趨勢。2020年7月開始，隨著光伏發電企業裝機需求的恢復、下游硅片廠商新增產能的釋放，多晶硅供不應求，價格快速上漲并維持高位。未來隨著多晶硅生產企業新增產能的釋放，產品價格將存在一定下行空間。

4.下游光伏電池升級，硅片用料質量要求提高

根據下游生產硅片的不同，可將高純多晶硅分為單晶硅片用料和多晶硅片用料。單晶硅片的性能優于多晶硅片，對于多晶硅的純度要求也更高。但是在太陽能電池市場上，由于單晶硅片成本相對較高，多晶硅片需求一度處于領先地位。隨著單晶技術開始實現突破，單晶硅片成本大幅降低，而后PERC電池技術的突破，更是進一步推動了單晶硅片對多晶硅片的替代，多晶硅產品的純度要求也隨之提高。

此外，根據硅晶體生產時使用摻雜元素的不同，生產光伏電池可使用P型硅片與N型硅片，分別對應為P型電池和N型電池，N型電池較P型電池衰減更慢、轉換效率更高。P型硅片使用電子3級以上的多晶硅原料，而N型硅片必須使用電子2級以上的多晶硅原料，與半導體集成電路用電子1級標準接近。目前市場上P型電池由于突出的性價比在市場上處于領先地位。隨著N型電池的成本逐漸下降，技術逐漸成熟，光伏電池可能將以N型為主，對多晶硅品質要求將會更高。